FXI Trading Precious Metals Guide

GUÍA | FUNDAMENTOS DEL TRADING | PRINCIPIANTES

Trading de metales preciosos: Guía para principiantes

El trading es arriesgado.

Diversifique su portafolio operando metales preciosos mediante CFDs. Posiciónese largo o corto y benefíciese con los movimientos del precio. El trading de metales preciosos puede ser una alternativa o un complemento al trading de otros activos, como los pares de divisas (o forex).

Los metales preciosos de FXTM incluyen la plata y el oro contra el USD. Comience hoy mismo abriendo una cuenta, y si usa apalancamiento al operar asegúrese de comprender todos los riesgos involucrados.

¿Qué es un metal precioso?

Los metales preciosos más conocidos y negociados incluyen la plata, el oro, el platino y el paladio. Pero hay más, como berilio, rutenio, osmio, renio, iridio o rodio. En FXTM solo puede operar en oro o plata, por lo que este artículo se centrará específicamente en estos dos metales.

Los metales preciosos tienen dos cosas en común: escasez y utilidad. Es esta combinación lo que los hace tan valiosos. Pueden usarse como reserva para almacenar valor, o en aplicaciones industriales. Un aspecto muy importante es que los metales preciosos mantienen su valor, a diferencia de las divisas, que son vulnerables a la inflación.

Por ejemplo, el oro se usa desde hace miles de años como una forma de intercambio de valor y también en la elaboración de joyas. Se mantiene inalterable, puede reciclarse y los bancos centrales lo mantienen en sus reservas. Cerca del 10% se usa en el sector fabril, como en electrónica, circuitos aeronáuticos o aplicaciones médicas.

Tipos de metales preciosos

La composición química y las características físicas de cada metal es lo que distingue a unos de otros. La mayor parte tiene un brillo singular, de ahí su uso en joyería. Se extraen como minerales y se refinan, pero es difícil lograr un 100% de pureza.

¿Por qué se opera el oro?

Contratos de futuros
La mayor parte del trading gira en torno a los futuros del oro. Un futuro es un contrato para la entrega física de materias primas en una fecha futura y a un precio acordado en el presente. Los productores que comercializan oro usan futuros para cubrirse contra caídas del precio y reducir así sus riesgos. Los usuarios de oro, como las empresas de joyería, pueden adquirir futuros del oro para reducir sus riesgos en caso de que suba el precio.

Diversificación
Los futuros del oro aportan diversificación a los portafolios de inversores y traders.

Coberturas
Los futuros, las opciones y el metal físico también sirven como activo refugio para cubrirse contra las incertidumbres financieras.

El oro también sirve como cobertura contra la inflación porque su valor se mantiene estable. El valor de las divisas puede caer debido a ciertas decisiones de los bancos centrales. Por ejemplo, imprimir más dinero para compensar decisiones de gasto excesivas por parte de los gobiernos.

El valor del oro lo determinan la oferta y la demanda, y no es fácilmente manipulable. También demuestra resiliencia frente a los eventos políticos.

Especulación y trading con el spread
Algunos traders eligen especular con los movimientos del precio del oro en el mercado al contado (spot). No necesitan comprar los activos físicos. Con los CFDs los traders solamente necesitan abrir cuentas con brokers de reputación prestigiosa, como FXTM. Pueden depositar fondos y posicionarse largos o cortos en el valor del oro frente al de otras divisas como el USD.

Inversiones
Invertir en el oro a menudo requiere comprar oro físico en oferta como lingotes, monedas o rondas. Necesitarán almacenar sus activos en cámaras acorazadas o cajas de seguridad de bancos. Algunos inversores pueden usar sus propias viviendas para almacenarlo.

Cuentas de jubilación
Para traders que no desean mantener los activos físicos, existe la opción de invertir en ETFs o en acciones de empresas mineras. Ambos métodos les pagan dividendos, y pueden operar sus acciones o ETFs en el mercado de valores.

Las cuentas individuales de jubilación (Individual Retirement Accounts, IRA) proporcionan otro medio para invertir en oro o plata. No obstante, esto se hace con miras a la jubilación y está sujeto a numerosas reglas.

¿Por qué se opera en plata?

Al igual que ocurre con el oro, el trading de plata sirve a diferentes propósitos. Los traders pueden adquirir plata física como un medio de almacenar valor. Puede que operen la plata indirectamente adquiriendo futuros u opciones de la plata, o bien invirtiendo en ETFs o fondos mutualizados. También es extremadamente común especular sobre el precio spot de la plata usando CFDs.

Entonces, ¿por qué invertir en plata, y qué debería usted saber al operar la plata? Para empezar, es el segundo metal precioso más negociado tras el oro.

Los traders pueden vigilar la ratio oro/plata, que es el valor de la plata con respecto al del oro, por onza. Puede calcular esta ratio dividiendo el actual precio spot del oro en el mercado por el de la plata.

La ratio actúa como indicador relativo para los traders. Desde aproximadamente 2013 esta ratio ha ido aumentando. Sin embargo, comenzó a reducirse en 2020 con un incremento del precio de la plata. A diferencia del oro, la plata se usa principalmente en aplicaciones industriales.

Los traders deberían vigilar las tendencias que muestren una recuperación económica y un aumento de la actividad industrial. El aumento global de la demanda de plata impulsa sus precios al alza. Los traders de CFDs también podrán observar que el movimiento de los precios es más volátil en la plata que en el oro. Aunque esto implica un mayor riesgo, también crea más oportunidades rentables.

¿Qué afecta al precio de los metales preciosos?

Estos son los principales factores que inciden en los precios de los metales preciosos:

Los metales preciosos son inherentemente raros, con un suministro limitado. Nunca se creará otro oro diferente al que ya existe en la Tierra. Pero año tras año la demanda sigue siendo muy estable. Puede darse escasez de metales preciosos por muchos factores y eventos diferentes. En los metales preciosos, los rendimientos mineros medios por tonelada generalmente son decrecientes. Menos oferta y más demanda siempre hacen subir los precios.

Los factores macroeconómicos clave que pueden afectar a los precios de los metales preciosos incluyen las políticas monetarias, el sentimiento del mercado financiero y los ciclos económicos. Cuando la economía global va bien, el precio de los metales preciosos sube.

La inflación debilita la moneda y reduce el poder adquisitivo. Los inversores usan metales preciosos como protección frente a una moneda débil. Una mayor demanda impulsa al alza los precios de los metales preciosos.

Ante un aumento de la inflación los bancos centrales subirán sus tasas de interés para inhibir el gasto. El oro, por ejemplo, tiende a experimentar más demanda cuando bajan las tasas de interés. Su demanda cae cuando los intereses suben.

Al operar el oro resulta esencial tomar en consideración el efecto del dólar de EEUU. Cuando su valor aumenta el precio del oro tiende a caer. Los inversores de otros países que desean adquirir oro usando dólares de EEUU lo encontrarán más caro. Por consiguiente, habrá menos compradores y esto puede presionar la demanda a la baja junto con los precios.

La mayor parte de los metales preciosos tienen aplicaciones industriales. Los avances e innovaciones en la tecnología pueden afectar a la demanda. Por ejemplo, una innovación manufacturera puede tener como resultado que la demanda de determinado metal, como la plata, impulse al alza su precio. Por otro lado, si los fabricantes sustituyen la plata por metales más baratos como el aluminio, los futuros de la plata pueden verse afectados negativamente.

Los gobiernos adoptan diversas políticas relativas a los metales preciosos. En el pasado los EEUU adoptaron políticas para adquirir toda la plata producida en su país. Los bancos centrales también pueden decidir añadir más oro a sus reservas.

Muchas veces, los bancos toman medidas para devaluar su divisa. Decisiones tales como vender las reservas de oro de un país pueden tener como resultado la devaluación de su moneda. En el período previo a la crisis de 2008-2009, el Banco de la Reserva de Australia vendió más de dos tercios de sus reservas de oro. Saque el máximo partido a factores que influyen en los movimientos en el precio de los metales preciosos. Regístrese en FXTM y comience a operar hoy.

Demanda en China

China domina los mercados de los minerales raros desde la década de 1990. El país rebajó costos de producción a través de empresas mineras operadas por el estado e inversiones en infraestructuras. Al disponer de metales y minerales raros a precios baratos, inundó el mercado e introdujo subsidios en los precios para echar del mercado a muchos competidores.

En 2018, China produjo hasta el 70% de los minerales raros. Ese mismo año también llegaron del gigante asiático cerca del 80% de las importaciones de metales preciosos desde EEUU.

La economía de China depende fuertemente de los metales preciosos para potenciar sus necesidades manufactureras. Y más aún, el mercado nacional del oro es robusto y repunta en ciertos momentos del año como la semana dorada.

Crecimiento de la población

El crecimiento poblacional afecta al sector del metal de muchas maneras diferentes. Más gente implica un incremento de la demanda. La gente se traslada a áreas urbanas y consume más productos, entre ellos automóviles que requieren metales preciosos como la plata. También adquieren joyas, lo que provoca un incremento en la demanda de oro. Será necesario construir ciudades, lo que requerirá metales como el acero. Pese a los incrementos de población, la oferta relativa de metales preciosos no aumenta. Se mantiene relativamente estable.

Los bancos siguen imprimiendo moneda, lo que hace subir la inflación. Los metales preciosos, por consiguiente, preservarán su valor y utilidad intrínsecos.

Innovación tecnológica

Las empresas mineras invierten en innovaciones para reducir sus costos, como los laborales, e incrementar sus beneficios. En los próximos años es probable que más empresas inviertan en equipamiento minero automatizado. Los robots mineros también pueden operar en condiciones de baja seguridad, o 24 horas al día.

Pensando en oportunidades de trading a largo plazo, los traders también deberían tomar en consideración avances tecnológicos en la recuperación y reciclado de metales preciosos utilizados en electrónica.

Países BRICS

"BRICS" es una abreviatura de Brasil, Rusia, India, China y Sudáfrica. Al ser las principales economías emergentes, son productores y consumidores de metales preciosos. China, por ejemplo, lidera la producción de oro entre los BRICS. India tiene hasta un 35% de los depósitos mundiales de minerales de arenas de playa. Los analistas consideran que su industria minera trabaja por debajo de su capacidad potencial.

Los traders deberían vigilar de cerca estos países en busca de oportunidades de trading. Pueden hacer un seguimiento de las cifras de importaciones y exportaciones de minerales raros, además de las políticas monetarias, las tasas de interés, la actividad fabril y las cifras de PIB. Los países BRICS también se embarcaron en planes ambiciosos para incrementar sus reservas de oro.

¿Dónde operar metales?

Con FXTM los traders pueden comenzar a operar metales preciosos mediante CFDs. Podrá observar varias cotizaciones de metales preciosos contra otras divisas. Dos de las maneras más comunes consisten en operar el oro (XAU) o la plata (XAG) contra el USD.

Cuando se operan CFDs no se tiene en propiedad el activo subyacente. En lugar de ello, se abren posiciones que apuestan a que el precio del XAUUSD, por ejemplo, subirá o bajará.Abrir una posición larga significa comprar el activo con la expectativa de que su precio subirá. Su beneficio se basa en la diferencia de precios entre el punto en el que abrió su posición y el punto en que la cerró. Abrir cortos en el par significa que lo vende con la expectativa de que su precio bajará.

Recomendamos que realice análisis fundamental y técnico con gráficos para identificar oportunidades de trading. Haga operaciones fundamentadas en información, y elimine las que se basen solo en conjeturas. Cuando opera con un bróker online de metales preciosos, también puede acceder a apalancamiento. De esta manera, podrá abrir posiciones mucho mayores con solo un pequeño depósito. Por ejemplo, con un apalancamiento de 1:500 podría abrir una operación por un valor nominal de USD $50.000 con un depósito de tan solo USD $100. Tenga presente que el apalancamiento puede incrementar sus posibles ganancias, pero también sus pérdidas.

Elegir un bróker

El primer paso, y el más importante, es buscar a un bróker para operar metales preciosos. Estas serían las características de un intermediario fiable y digno de confianza.

Apropiadamente regulado
La seguridad de sus fondos debería ser una de las máximas prioridades en sus tratos con cualquier bróker online. Asegúrese de que están apropiadamente regulados y que son transparentes con sus estadísticas de desempeño. Los brokers creíbles mantienen los depósitos de sus clientes en cuentas segregadas, y ofrecen protección contra saldos negativos.

Amplia gama de instrumentos de trading
El bróker online debería ofrecerle una amplia gama de instrumentos de trading y categorías de activos, incluidos los metales preciosos. Eso le permitirá diversificar su portafolio.

Plataforma de trading flexible
Un bróker de metales preciosos debería ofrecerle una robusta plataforma de trading. También debería permitirle realizar trading automatizado mediante Expert Advisors. La mayor parte de las plataformas funcionan en dispositivos móviles, por lo que puede operar allá donde vaya.

Es crucial que dispongan de soporte para indicadores técnicos, herramientas gráficas y otros complementos de terceros para el trading. Una de las mejores plataformas de trading, y el estándar de facto del sector, es MetaTrader. La tiene a su disposición en FXTM.

Copy trading
Con el copy trading, los principiantes pueden copiar las estrategias de los traders experimentados y con historial demostrable. En una plataforma que ofrece copy trading, normalmente podrá examinar quiénes son los mejores traders o asesores, además de su historial de operaciones. Tendrá que elegir a un trader cuya estrategia le guste y comenzar a copiar sus operaciones automáticamente con su propio capital.

Recursos de educación y trading
Elija un bróker de metales preciosos comprometido con hacer avanzar los conocimientos y la destreza de sus clientes. FXTM lo hace ofreciendo recursos educativos que incluyen tutoriales, webinarios y seminarios.

Análisis del mercado
Los mejores brokers y analistas internos. Ellos aportan ideas creativas a sus traders en oro y plata. También les ayudarán a identificar oportunidades de trading rentables.

PREGUNTAS FRECUENTES

Los metales preciosos son minerales muy apreciados y raros en la naturaleza. Son materias primas físicas que los inversores pueden comprar y almacenar. El oro es el que más se opera del planeta. Tiene muchas aplicaciones y sirve como medio de intercambio de valor. A efectos de trading, los precios de los metales preciosos se expresan en onzas troy.

Compran y venden metales preciosos, bien sea directa o indirectamente. El trading se produce en las bolsas de metales. Su meta siempre es comprar barato, vender caro y beneficiarse con las diferencias en el precio.

Hay varias formas de llegar a este objetivo. Si usted no tiene (o si prefiere no arriesgar) una cantidad significativa de capital, puede plantearse operar metales preciosos mediante CFDs, que son productos financieros derivados y no implican un título de propiedad.

La plata y el oro tienen el mayor potencial a la hora de hacer trading. El precio del oro es más estable. El de la plata es más volátil, lo que proporciona más ventajas a los traders especulativos. No obstante, independientemente de las condiciones del mercado, los traders deben implementar técnicas de gestión del riesgo.

Invertir en acciones implica adquirir participaciones de empresas y mantenerlas en el portafolio durante un período de tiempo más largo. Los traders con objetivos a corto plazo generalmente consideran que el trading de materias primas o metales se ajusta mejor a sus necesidades.